Abertis plans to take its terrestrial telecommunications business public in 2015

El grupo relanza su estrategia de crecimiento y creación de valor con un nuevo Plan Estratégico para el periodo 2015-2017. Abertis se fija como objetivo impulsar sus principales magnitudes financieras en los próximos tres años, con un crecimiento medio anual estimado a perímetro y tipo de cambio constantes del 8% en Ebitda, hasta alcanzar los 4.000 millones de euros en 2017.

Abertis ha presentado este jueves ante la comunidad inversora en Londres un nuevo Plan Estratégico para el periodo 2015-2017 cuyo principal objetivo es seguir creando valor para el accionista. Tras un exitoso periodo de cuatro años, entre 2011 y 2014, en el que la compañía ha llevado a cabo un salto transformacional, Abertis se prepara para dar un nuevo impulso a su estrategia de focalización, al incremento de la retribución al accionista, a la búsqueda de eficiencias, al crecimiento internacional y a una nueva estructura organizativa.

Salida a bolsa de Abertis Telecom

Si las condiciones del mercado lo permiten, la intención de Abertis es sacar el próximo año a Bolsa su negocio de telecomunicaciones terrestres (una vez disgregada Hispasat), que actualmente conforma una red de cerca de 8.000 torres de broadcasting (radio y televisión) y towering (telefonía móvil). La salida a bolsa de Abertis Telecom, nombre que probablemente cambie de cara a esta operación, significaría para el grupo obtener recursos para seguir creciendo en el negocio de autopistas y reforzar su compromiso de solvencia financiera (rating corporativo) y remuneración al accionista.

For the terrestrial telecommunications division, the IPO will mean an increase in its financial flexibility and business visibility, at a time of great appetite in the market for telecommunications infrastructure projects. Likewise, it will allow us to raise new resources in the future to finance the growth and internationalization of this division, in a market that currently offers numerous opportunities, especially in the mobile phone tower segment in Europe. The new company will operate independently of Abertis and will have its own brand, corporate image and management team.

In this sense, the CEO of Abertis, Francisco Reynés, has indicated that "this IPO will allow the terrestrial telecommunications business to continue with the growth process that it has been experiencing in recent years, so that it will be able to better take advantage of the opportunities that are occurring in the telecommunications infrastructure market and value its potential as a neutral operator in the international arena."

Desde la compañía no se adelanta aún el porcentaje a colocar, si habrá tramo minorista, aunque todo parece indicar que sí, y cuál será la valoración. Abertis entiende que obtiene mayor valor y flexibilidad financiera con una OPV que con la entrada de un socio minoritario en el capital de Telecom.